علت افزایش اونس جهانی طلا امروز در مجموع ناشی از ضعیف شدن دلار، کاهش بازده اوراق خزانهداری، موقعیتگیری معاملهگران پیش از نشست فدرال رزرو، کاهش انتظارات برای سیاست پولی انقباضی، حمایت تکنیکال محدوده ۴۰۰۰ دلار و تداوم تقاضای سرمایهگذاری و فیزیکی بود. در مقابل، کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی اثری منفی بر طلا داشت، اما این عامل تحتالشعاع کاهش دلار و افت بازده اوراق قرار گرفت و در نهایت قیمت اونس با رشد حدود ۰.۶۳ درصدی به محدوده ۴۰۷۸ دلار رسید. در طلاین با کمک منابع معتبر جهانی و بررسی کارشناسان دلیل رشد قیمت امروز اونس جهانی طلا را بررسی میکنیم.
فهرست مطالب
اونس جهانی طلا امروز چقدر افزایش یافت؟
امروز دوشنبه 5 خرداد 1405، بازار جهانی طلا یکی از پرنوسانترین روزهای خود را پشت سر میگذارد. طبق آخرین دادههای لحظهای، قیمت جهانی اونس طلا در اولین روز بازگشایی بازارها با یک جهش 0.63 درصدی، در محدوده کانال 4078 دلار تثبیت شد. اما این که چرا چنین رشدی اتفاق افتاد را در ادامه بررسی میکنیم.
چرا اونس جهانی طلا امروز افزایش یافت؟
درک مجموع کارشناسان علت افزایش اونس جهانی طلا را شامل موارد زیر میدانند.
۱. تضعیف شاخص دلار آمریکا (US Dollar Index)
مهمترین محرک رشد طلا در معاملات امروز که حتی موجب افزایش قیمت طلای آب شده در بازار داخلی نیز شد، کاهش ارزش دلار آمریکا بود. از آنجایی که طلا به دلار قیمتگذاری میشود، هر زمان ارزش دلار کاهش پیدا کند، خرید طلا برای سرمایهگذاران غیرآمریکایی ارزانتر میشود و همین موضوع تقاضا را افزایش میدهد.
امروز نیز کاهش نسبی دلار باعث شد خریداران بیشتری وارد بازار شوند و قیمت اونس به سمت محدوده ۴۰۷۸ دلار حرکت کند.
از نظر فاندامنتال، معاملهگران پیش از نشست این هفته فدرال رزرو تمایل کمتری به نگهداری دلار داشتند و بخشی از سرمایهها به سمت داراییهای امن مانند طلا منتقل شد. این جابهجایی سرمایه معمولاً یکی از اولین محرکهای رشد قیمت طلا محسوب میشود.
۲. کاهش بازده اوراق خزانهداری آمریکا
همزمان با افت دلار، بازده اوراق قرضه ۱۰ ساله آمریکا نیز کاهش یافت. کاهش سود اوراق باعث میشود هزینه فرصت نگهداری طلا پایین بیاید. زیرا طلا سود دورهای پرداخت نمیکند و زمانی که اوراق بازده کمتری داشته باشند، جذابیت طلا افزایش پیدا میکند.
از دید سرمایهگذاران نهادی، کاهش نرخ بازده اوراق معمولاً سیگنالی است که بازار انتظار سیاست پولی کمتر انقباضی یا حداقل ثبات نرخ بهره را دارد. همین موضوع سرمایههای بیشتری را به سمت بازار فلزات گرانبها هدایت کرد.
۳. انتظار بازار برای نشست فدرال رزرو
یکی از مهمترین رویدادهای این هفته، جلسه سیاستگذاری فدرال رزرو آمریکا است. بازار تقریباً انتظار دارد که نرخ بهره در این نشست بدون تغییر باقی بماند، اما آنچه اهمیت بیشتری دارد، لحن بیانیه و سخنان رئیس فدرال رزرو درباره مسیر آینده نرخ بهره است.
به همین دلیل بسیاری از معاملهگران پیش از اعلام نتیجه نشست، موقعیتهای خرید طلا را افزایش دادند. اگرچه هنوز کاهش نرخ بهره قطعی نیست، اما هرگونه احتمال کاهش فشار سیاستهای انقباضی در ماههای آینده معمولاً از قیمت طلا حمایت میکند.
۴. افت شدید قیمت نفت و تغییر انتظارات تورمی
امروز قیمت نفت پس از انتشار اخبار مربوط به توقف درگیریهای نظامی و ادامه مذاکرات میان آمریکا و ایران، افت قابلتوجهی را تجربه کرد. کاهش قیمت نفت باعث شد نگرانی بازار درباره موج جدید تورم کمتر شود و همین موضوع احتمال افزایش شدید نرخ بهره در آینده را تا حدی کاهش داد.
در نگاه اول ممکن است کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی برای طلا منفی به نظر برسد، اما اثر کاهش انتظارات برای افزایش نرخ بهره در معاملات امروز از اثر منفی کاهش ریسکهای سیاسی قویتر بود و در نهایت به نفع طلا تمام شد.
۵. ادامه تقاضای سرمایهگذاری برای داراییهای امن
اگرچه بخشی از تنشهای ژئوپلیتیکی فروکش کرده است، اما ریسکهای اقتصادی و سیاسی جهانی همچنان بالا هستند. معاملهگران هنوز نسبت به مذاکرات آمریکا و ایران، وضعیت اقتصاد جهانی و سیاستهای تجاری آمریکا اطمینان کامل ندارند و همین موضوع باعث شده بخشی از سرمایهها همچنان در بازار طلا به عنوان یک دارایی امن باقی بماند.
به عبارت دیگر، امروز شاهد خروج گسترده سرمایه از طلا نبودیم. در واقع سرمایهگذاران ترجیح دادند تا مشخص شدن نتیجه نشست فدرال رزرو و انتشار دادههای تورمی آمریکا، بخشی از دارایی خود را در بازار طلا حفظ کنند.
۶. انتظار برای انتشار دادههای مهم اقتصادی آمریکا
این هفته علاوه بر نشست فدرال رزرو، دادههای مهمی مانند شاخص هزینه مصرف شخصی (PCE) نیز منتشر میشود که معیار تورمی مورد علاقه فدرال رزرو است. معاملهگران معمولاً پیش از انتشار چنین دادههایی، از انجام فروشهای سنگین خودداری میکنند و این موضوع از قیمت طلا حمایت میکند. در واقع بازار امروز بیشتر در حالت «انتظار» قرار داشت و رشد قیمت طلا تا حد زیادی ناشی از موقعیتگیری معاملهگران پیش از انتشار این دادههای حساس بود.
۷. حمایت تکنیکال از محدوده ۴۰۰۰ دلار
از منظر تحلیل تکنیکال، محدوده ۴۰۰۰ دلار در هفتههای اخیر به یک حمایت روانی و تکنیکال بسیار مهم تبدیل شده است. هر بار که قیمت به این ناحیه نزدیک شده، خریداران وارد بازار شدهاند و مانع از ادامه افت شدهاند. همین رفتار باعث شد امروز نیز با نزدیک شدن قیمت به این محدوده، سفارشهای خرید فعال شوند و قیمت تا حوالی ۴۰۷۸ دلار افزایش یابد. علاوه بر این، بسیاری از معاملهگران کوتاهمدت شکست مقاومتهای جزئی را سیگنال خرید تلقی کردند و همین موضوع به افزایش شتاب صعودی بازار کمک کرد.
۸. افزایش تقاضای فیزیکی در آسیا
آمارهای منتشرشده نشان میدهد واردات طلای چین از طریق هنگکنگ همچنان در سطح بالایی قرار دارد و نسبت به سال گذشته رشد قابلتوجهی داشته است. هرچند نسبت به ماه قبل اندکی کاهش دیده میشود، اما این ارقام همچنان نشاندهنده تداوم تقاضای فیزیکی برای طلا در بزرگترین بازار مصرف جهان است. این عامل نیز یکی از پشتوانههای بنیادی قیمت طلا محسوب میشود.
در زمان افزایش اونس جهانی طلا چه تصمیمی بگیریم؟
وقتی تابلوی اعلان قیمتها سبز میشود و قیمت با سرعت حرکت میکنند، اولین واکنش بسیاری از افراد خرید هیجانی از ترس جا ماندن از بازار است. اما برای یک سرمایهگذار هوشمند، درک دلیل رشد اونس جهانی طلا امروز باید مبنای تصمیمگیری باشد. در چنین شرایطی، بهترین استراتژی شامل موارد زیر است:
اما پیش از خواندن ادامه در صورتی که اونس جهانی طلا کاهش پیدا کرد میتوانید دلایل آن را در مقاله علت کاهش اونس جهانی طلا امروز بخوانید.
1. پرهیز از رفتارهای تودهوار (FOMO)
بسیاری از افراد دقیقا در قلههای قیمتی وارد بازار میشوند. با توجه به اینکه اونس امروز نوسان محدودی داشت، خرید تمام دارایی در یک لحظه ریسک بالایی دارد. حتی اگر دلیل افزایش اونس جهانی طلا ریشه در مسائل بنیادین مثل جنگ داشته باشد، باز هم بازار به اصلاحهای کوچک نیاز دارد. بنابراین، آرامش خود را حفظ کنید.
2. استفاده از استراتژی خرید پلهای
اگر قصد ورود به بازار را دارید، سرمایه خود را به چند بخش تقسیم کنید. به جای خرید یک جا، در چند مرحله خرید کنید. این کار باعث میشود میانگین خرید شما متعادل شود و اگر بازار پس از یک جهش ناگهانی کمی عقبنشینی کرد، شما ضرر نکنید. در همین راستا خواندن مقالاتی مانند بهترین زمان خرید طلا نیز میتواند کمک کننده باشد.
3. نگاه به طلا به عنوان سپر دفاعی، نه ابزار نوسانگیری
در شرایطی که تنشهای نظامی و مذاکرات پیچیده سیاسی در جریان است، طلا دیگر یک کالای معمولی نیست. اگر هدف شما حفظ ارزش پول در برابر تورم است، نوسانات چند دلاری امروز نباید شما را مضطرب کند. اونس جهانی در بلندمدت همیشه پیروز میدان بوده است.
4. رصد اخبار معتبر به جای شایعات
در روزهای ملتهب، شایعات در شبکههای اجتماعی زیاد میشود. همیشه سعی کنید تحلیلهای مستند را دنبال کنید. یادتان باشد که بخشی از جهش امروز، واکنش بازار به عدم قطعیت است. هرچه شفافیت در اخبار سیاسی بیشتر شود، بازار به ثبات بیشتری میرسد.
سخن پایانی
علت افزایش اونس جهانی طلا امروز به مواردی مانند ضعیف شدن دلار، کاهش بازده اوراق خزانهداری، موقعیتگیری معاملهگران پیش از نشست فدرال رزرو، کاهش انتظارات برای سیاست پولی انقباضی، حمایت تکنیکال محدوده ۴۰۰۰ دلار و تداوم تقاضای سرمایهگذاری و فیزیکی باز میگردد.
در مجموع اگر تمایل به خرید طلای آبشده برای حفظ ارزش دارایی خود در برابر تورم ایران را دارید، طلاین در کنار شما عزیزان است. در طلاین میتوانید سرمایهگذاری امنی را در طلای آبشده تجربه کنید.
منبع: reuters.com