رفتار تند و نوسانی، شکست مقاومتهای تاریخی و پیشروی به سمت آرامشی شکننده همگی نمایشی قابل توجه از رفتار بازار طلا در روزها و هفتههای اخیر بوده است. طلا در حال حاضر بار دیگر از مرز 15 میلیون تومان عبور کرده است. اما آیا احتمال کاهش قیمت طلا در روزهای آینده وجود دارد؟ پاسخ به این سوال با توجه به نمودار تحلیل تکنیکال، وضعیت بنیادی و رفتار دلار امکان پذیر است که احتمال ورود طلا به فازی اصلاحی طی روزهای پیش رو را خبر میدهد که ممکن است موقتی باشد و دوباره در اواسط بهمن ماه شاهد روندی صعودی در قیمت طلا باشیم.
فهرست مطالب
ما در طلاین، با کمک تحلیلگران اقتصادی و کارشناسان موارد موثر بر تغییرات ناگهانی، اصلاح قیمتی یا کاهش قیمت طلا طی روزهای آتی را بررسی خواهیم کرد تا مشخص شود که احتمال کاهش قیمت طلا در روزهای آینده وجود دارد یا خیر.
وضعیت کنونی بازار طلا به چه صورتی تخمین زده میشود؟
برای رسیدن به پاسخ این سوال، باید تحلیل درستی از رفتار بازار طلا داشت. طلا 18 عیار امروز به تاریخ 29 دی ماه 1404 که مصادف با 19 ژانویه 2026 است، در ایران حدود 15،178،200 تومان معامله شده است.
نرخ دلار آزاد نیز در حدود 143 تا 145 هزار تومان است. این در حالی است که قیمت طلای آب شده و طلای 18 عیار در روزهای پیش تا حدود 14،800،000 تومان و چه بسا کمی بیشتر از آن در معاملات هیجانی کوتاه مدت معامله شده است.
به نظر میرسد که بعد از رفتار هیجانی بازار طلا در این روزها، احتمال یک استراحت کوتاه مدت و گذرا در رفتار طلا وجود دارد که نشان از یک اصلاح در ساختار قیمت است که طبیعی و لازم برای بازار است.
البته این اتفاق زمانی رخ خواهد داد که قیمت جهانی انس نیز کاهش یابد. اگرچه در روزهای اخیر قیمت جهانی طلا از مروز 4600 دلار گذشت.
در روزهای گذشته شکست قیمت دلار در محدوده 145 هزار تومان سیگنالی قوی برای رشد قیمت طلا به همراه افزایش اونس جهانی طلا، فشار تقاضا در بازار داخلی ایجاد کرد که منجر به حرکت شدید طلا به سمت لمس سقف قیمتی جدید شد.
آیا تعیین عبدالناصر همتی باعث کاهش قیمت طلا میشود؟
در روز 8 دی 1404 شاهد استعفای آقای فرزین و تعیین عبدالناصر همتی به عنوان رئیس جدید بانک مرکزی بودیم. این خبر در واقع شوک کوتاه مدتی را در روند بازار دلار ایجاد کرد و باعث شد قیمت طلا وارد کانال 15 میلیون تومان نیز شود. اما حذف ارز ترجیحی و تنشهای منطقه خیلی زود باعث شد تا طلا و دلار مجدد افزایشی شود.
برای اطلاعات بیشتر نیز میتوانید مقاله کاهش شدید قیمت طلا با تعیین همتی به عنوان رییس جدید بانک مرکزی را بخوانید.
روند بازار طلا بر اساس نمودار تحلیل تکنیکال 4 ساعته طلا
آنچه که نمودار 4 ساعته روند حرکت طلا نشان میدهد، رفتار بیش کشیدگی یا over-extended دیده میشود که نشان از عبور از چندین مقاومت در مدتی کوتاه است. در این شرایط، وضعیت معمولا پایدار نخواهد ماند و طلا با اصلاح قیمت روبرو خواهد شد که علائم این اصلاح را میتوان در موارد زیر به وضوح مشاهده کرد.
دایورجنس نزولی یا قیمت سقفهای بالاتر (Higher Highs)
در این حالت، اندیکاتورهای مهمی چون RSI و MACD سقف قیمتی که بازار لمس کرد را در نقاط پایینتری ثبت کردند که نشان از احتمال اصلاح یا تغییر روند نزولی میدهد. در این شرایط، قدرت خرید کاهش پیدا میکند و قیمت افزایش که سیگنال آماده باش برای فروش است. به طور کلی خواندن مقالاتی مانند آموزش تحلیل تکنیکال طلا و دیدن ویدیوهای آموزشی کمک میکند تا بهتر بتوانید چنین اصطلاحات تخصصی را درک کنید.
فاصله قیمتی زیاد از میانگینهای متحرک (Moving Average)
در تحلیل تکنیکال میانگین متحرک یکی از ابزارهای شناسایی جهت بازار است که در نمودار 4 ساعته قیمت به مقدار زیادی از میانگینهای مهم فاصله گرفت. در این حالت بازار تمایل دارد به محدوده میانگینها بازگردد و دچار اصلاح کوتاه مدت شود.
اشباع خرید
زمانی که تقاضا برای طلا تشدید میشود و فعالیت خریداران افزایش پیدا میکند، بازار دچار اشباع خرید میشود و این اتفاق یک ویژگی ناپایدار است که قیمت طلا 18 عیار و سایر انواع طلا و سکه را در لحظه تحت تاثیر قرار میدهد و بعد از یک دوره صعودی شدید، احتمال بازگشت قیمت به سمت پایین یا اصلاح محتمل است. این وضعیتی است که طلا در سقفهای اخیر در حالت وضعیت اشباع قرار داشت که به معنی درگیر اصلاح قیمت شدن است.
اهمیت رفتار دلار بر تقویت سناریوی اصلاح قیمت طلا
رفتار طلا در ایران رابطه مستقیمی بر رفتار دلار دارد. دلار طی یک جهش به حدود 143 تا 145 هزار تومان رسید. اما در روزهای گذشته حتی وارد کانال 137 هزار تومان شد. اگر دلار در فاز اصلاح قرار بگیرد، یعنی احتمالا وارد فاز قیمتی 133 تا 135 هزار تومان خواهد شد که این عقب گرد میتواند فشار کوتاه مدتی بر بازار طلا وارد کند و قیمت طلا را به سمت 14،700،000 تا 14،500،000 تومان ببرد که نسبت به قیمت کنونی دچار افت میشود.
رفتار محدودههای مقاومتی و حمایتی بر قیمت طلا
محدودههای حمایتی و مقاومتی دو نقطه مهم و تعیین کننده مسیر حرکت قیمت طلا خواهند بود.
محدوده مقاومتی 16.3 تا 16.5 میلیون تومان
اگر این محدوده مقاومتی بشکند، طلا وارد فاز گرمی 16.500.000 میلیون تومان به بالا خواهد شد. این محدوده مقاومتی به این دلیل اهمیت دارد که اگر نشکند، میتواند رشد طلا را متوقف کرده و بازار را دچار نوسان کند.
محدوده حمایتی 14،700،000 تومان
محدوده حمایتی 14،700،000 تومان اکنون مرکز ثقل بازار است و اهمیت ویژهای بر رفتار بازار خواهد داشت. چرا که دارای نقطه حمایتی تثبیت شده در گذشته است، محل برخورد میانگینهای کلیدی است و ناحیه مورد علاقه برای سرمایه گذاران حرفهای و بزرگ است.
حمایت روانی 14.300.000 میلیون تومان
حمایت روانی چهارده میلیون و سیصد هزار تومان در صورت اصلاح عمقی احتمال ریزش شدید را رقم خواهد زد که به نظر میرسد با توجه به رشد تقاضا، عدم ساختار لازم برای مهار قیمت دلار و… فعلا این احتمال کمرنگ است.
تحلیل رفتار چند روزه بازار با توجه به دادههای موجود
رفتار چند روزه بازار با توجه به تخمین ارقام زیر خبر از خروج بازار از فاز هیجانی را میدهد که به نظر میرسد در حالت اصلاح به دنبال ایجاد تعادل پس از جهش ناگهانی است.
- قیمت طلای 18 عیار: 15،178،200 تومان
- قیمت دلار: حدود 143 تا 145 هزار تومان
- اصلاح کوتاه مدت احتمالی 3 تا 7 روزه طلا: 14،900،000 تومان الی 14،800،000 تومان
- محدوده حمایتی محتمل: 14،700،000 تا 14،500،000 تومان
- پیشبینی صعود قیمت طلا در ماه بهمن (سناریوی میان مدت): 15،700،000 تا 15،900،000 تومان
دلیل روند صعودی بازار با وجود احتمال کاهش قیمت طلا در چیست؟
همانطور که در بالا اشاره کردیم، احتمال کاهش قیمت در روزهای آینده به دلیل اصلاح قیمت پس از یک جهش بزرگ بوده است و بازار طلا در این اصلاح کوتاه مدت و روندهای میان مدت در هم تنیده است. اما، عوامل دیگری در رفتار صعودی قیمت طلا دیده میشود که شامل موارد زیر است.
- انتظارات تورمی در اقتصاد ایران که به دلیل افزایش هزینهها، رشد پایه پولی، بیثباتی اقتصادی و سیاستهای انبساطی رخ داده است. به همین دلیل زمینه رشد قیمت طلا را فراهم میکند.
- اجرایی شدن حذف ارز ترجیحی و تک نرخی شدن ارز
- تقاضای فصلی دی و بهمن که باعث افزایش قیمت طلا خواهد شد و موج صعودی جدیدی در قیمت طلا به راه خواهد انداخت.
- احتمال رشد مجدد دلار در ماه ژانویه 2026 از دیگر عوامل روند صعودی بازار طلا خواهد بود. طبق تجربه این سالها، بازار ارز در دی ماه نوسانی را تجربه میکند که باعث ایجاد نوسان رو به رشد در قیمت طلا خواهد شد. در حال حاضر نیز قیمت جهانی طلا از کانال 4600 دلار عبور کرده است.
- وضعیت اونس جهانی طلا: اونس جهانی طلا با توجه به شرایط ژئوپلتیک و ناآرامیهای موجود احتمال رشد را به عنوان یک دارایی امن دارد.
- تقویت شایعات درگیری مجدد ایران و آمریکا
سخن پایانی
احتمال کاهش قیمت طلا در روزهای آینده با توجه به تحلیلی که در بالا اشاره کردیم وجود دارد. اما این میزان کاهش قیمت پایدار نیست و طلا دوباره روندی صعودی را در پیش خواهد گرفت و دلیل آن انتظارات تورمی، نزدیکی به ماه بهمن و دی، قیمت اونس جهانی طلا و احتمال افزایش قیمت دلار خواهد بود.
ما در طلاین، پلتفرم خرید و فروش طلای آب شده آنلاین، سعی کردیم اطلاعات موجود در زمینه روند قیمت طلا طی روزهای آتی را با کمک تحلیلگران و کارشناسان اقتصادی بررسی و تحلیل کنیم تا راهی برای سرمایه گذاری درست و به موقع برای شما عزیزان شود.
35 پاسخ
ممنون میشم واضح تر توضیح بدید که برای خرید الان اقدام کنیم یا بهتره که یه هفته دیگه م صبر کنیم ؟!
مقداری پول نقد دارم و میخوام طلا خریداری کنم صبر کنم طلا پایین میاد یا خیر ؟
به نظر شما تبدیل دلار به طلا در این ایام منطقیه؟
اگر روال عادی حباب ۱۰ ت باشه
یعنی قیمت سکه به شکل دستوری حدود ۱۵ الی ۲۰ تومان کاهش داره و قیمت واقعی سکه بالای ۱۷۰ با قیمت انس فعلی و نرخ دلار
جسارتا این مقاله هاتون اگر بخواهیم انلاین یعنی در همون زمان انتشارش بدستمون برسه، چکار باید بکنیم؟
چون همیشه بعد یکی دو روز اتفاقی تو سرچ بهش برمیخورم.